关于我国中小企业融资问题的调查报告内 容 摘 要资金问题是困扰世界各国中小企业的一个大难题。中国的中小企业也同样面临这样一个难题。资金筹措困难不仅是创办新企业的主要障碍，而且，中小企业要想在激烈的市场竞争中求发展，还需筹措资金来改进企业的设施与技术，以提高企业的劳动生产率。本次调研选取了辽宁省的部分中小企业和金融机构作为调查样本，调研采取抽样问卷调查、调研座谈等形式，获取了目前中小企业融资情况的第一手资料。另外，还组织了多次座谈会，和调查员们交流了调研中遇到的一些相关问题。本文针对制约当前我国小企业发展的最大瓶颈“融资难”问题，在多次深入调查的基础上展开研究。首先对中小企业融资问题背景进行了介绍，其次调查分析部分根据对大量数据进行比较研究显示，我国中小企业融资难和国家体制、银行以及中小企业自身都息息相关，并对融资难的产生的根源进行了深入分析，最后通过对中小企业融资难的分析提出解决我国中小企业融资难的具体对策。关键词：中小企业；融资难题；建议 行认可的企业来提供贷款担保。但实际情况是, 有实力的大企业一般不愿意为中小企业贷款提供担保, 而愿意为贷款中小企业提供担保的其他中小企业又多不为银行所认可。虽然近年来各地政府倡导设立了一些信用担保机构,为中小企业提供融资担保服务, 但是这些机构不仅数量少、规模小、代偿能力差, 而且担保手续比较繁琐、收费也比较高, 还不能从根本上解决问题。三是对抵押、质押等贷款方式, 需要价值高于贷款总额、且被银行认可的抵押或质押物, 而这对大部分中小企业来讲比较困难。（三）、中小企业本身状况1．总体组织水平、产业水平低下长期的部门和条块分割造成各地区、各部门产业结构趋同，中小企业大多数直接生产面向最终消费市场的产品。如此，各企业间没有形成一个专业化分工明确的高效的社会大工业 。使银行无法借助完整的企业组织链条来发挥融通资金的作用，导致社会信用资源紧张。我国多数中小企业管理方式陈旧，决策过于盲目。不少企业经营者还未树立新的管理理念，不能适应市场经济的要求。导致企业在发展上要么“小农意识”浓厚，经营过于保守；要么“冒进投机”，经营过于激进，结果失误频频。2．经营风险大中小企业规模小，产品技术含量低，抗风险能力弱，倒闭率高，这些都使银行贷款面临高风险，影响了银行贷款的积极性。与大企业比较，中小企业对贷款的要求具有“急、频、少、大、高”(贷款要得急，贷款频率高，贷款数量少，贷款风险大，管理成本高)的特点，这也造成贷款成本过高和贷款风险过大。据统计，国家银行对中小企业、个体经营户贷款的 管理成本平均为大中型企业的 5 倍左右。由于银行对中小企业贷款的管理成本要远高于大企业，银行理所当然的愿意向大企业而不是向中小企业贷款。 3. 可抵押物品少由于流动资产价值变化大，银行更希望企业用固定资产，特别是房地产作为抵押，而中小企业固定资产比例较低，而且多数设备较为陈旧落后, 或是专用性太强, 对银行而言其担保价值较低, 并且我国这种抵押品的二级市场发展滞后, 银行对这类抵押品不太感兴趣，故中小企业难以获得贷款。4. 财务信息失真，信用观念不强我国中小企业在总体上表现出规模小、经营不稳定、财务制度不健全、信用意识薄弱等特征, 其信用不足是先天性的。而一些中小企业存在着管理者素质较差, 管理制度混乱, 缺乏信用观念等现象, 具体表现在信贷业务中欠息比较严重, 呆、坏账比例偏高, 造成企业自身信用水平低。调查显示，金融机构中认为中小企业具有外部审计制度对其顺利获得贷款是相当重要的占了调查对象的 75%，而被调查的中小企业中建立了外部审计制度的只有 52%。目前, 我国中小企业信用等级普遍不高, 严重影响了企业从外部获得资金。一些中小企业管理水平低下，财务报表不全，财务信息严重失真，银行很难了解中小企业的财务情况。加上近几年一些中小企业借改革之机，大量逃费银行债务。使银行对待中小企业的贷款请求不得不谨慎。 三、调查结论及建议（一）、政府应采取的对策措施1.健全融资服务的法律、法规通过法律确定中小企业的地位,维护其合法权益,是政府对中小企业融资服务的重要内容。我国近几年来对中小企业的立法非常重视,先后颁布了一系列的政策、法规。但是我国的中小企业立法仍不够完善,主要问题在于对于受到的所有制歧视,没有明确的法律予以保护。同时要加快制定《反垄断法》以及与风险投资管理相关的法案,从而保证中小企业可以和大中型企业在公平的环境下进行竞争,使中小企业也可以享受融资的便利。2.加快建立和完善中小商业银行体系我国金融体系以四大国有商业银行为主体,其信贷份额占总量的 70 %以上,信贷投向基本是国有大型企业。而我国中小金融机构主要包括:农村信用合作社、城市信用合作社、城市商业银行、信托投资公司和其他一些非银行金融机构。它们主要的服务对象是中小企业。最近 20 年,我国小型企业增加了 20 倍,而小型金融机构仅增加了 2 倍,所能提供的信贷份额只相当于信贷总额的 30 % ,信贷规模和金融机构数量与中小企业的迅速发展极不相称。发展我国中小金融机构是从根本上解决我国中小企业融资问题的重要一步,也是调整和完善我国金融机构的必由之路。（二）、金融部门应采取的对策措施1.提高认识，转变观念金融部门要冲破所有制束缚，认识中小企业的重要性。银行应在维护好金融债权的前提 下，积极、主动的加大对中小企业的信贷支持，使企业和银行走向“双赢”局面。2.建立为中小企业融资服务的政策性金融机构建立为中小企业融资服务的政策性金融机构。其经营目标不以赢利为目的，而应以专门配合、贯彻与实施政府的中小企业方面政策意图为己任。对符合国家产业政策、能够代替进口的中小企业开展信贷业务。资金来源可以从五个方面来考虑: 一是中小企业银行由国家财政提供资金, 同时发行政府担保的金融债券在金融市场上筹资; 二是可以目前的城市商业银行为基础，多方参股来建立; 三是建立社会保障基金、就业扶助基金等契约性储蓄, 并将这些基金的一部分有中小企业银行来运作, 成为中小企业长期稳定的资金来源; 四是在业人员在业其间交纳一定比例的养老基金、失业救济金等, 使自己获得社会保障, 这部分资金由中小企业银行来运作;五是可以赋予中小企业银行对外融资权, 从国外金融市场、外国政府机构和国际金融机构如国际开发协会、国际金融公司等筹集资金。3.适当下放信贷权限、建立激励机制改革信贷管理体制高度集权的现状，适当下放授信权限，充分调动基层行的能动性和积极性。银行必须建立责权利相对称的激励机制，以改变目前银行信贷员普遍存在的“不求有功，但求无过”的思想。4.拓宽金融服务的领域金融机构在加大对中小企业信贷支持力度的同时，还要完善其他服务。如提供公司理财和账户托管等服务。又如银行可以利用点多面广。信息灵活的优势，及时为中小企业提供市场信息，帮助其健康成长。 （三）、中小企业自身应采取的对策措施1.增强中小企业自身实力一是中小企业要充分发挥自己的优势，加速企业技术改造，提高企业市场竞争能力。二是提高企业的经营管理水平，转变经营机制，优化企业的结构，走小而精，小而专的道路。要立足现有基础,通过发展与大专院校、科研机构的科技联营、合作,引进专利和先进技术等途径,积极向信息产业、新型材料、生物工程等高新技术产业的方向发展,突出自身的经营特色和产品优势,逐步淘汰落后设备和落后工艺,提高中小企业在市场中的竞争力和知名度。2.提高中小企业管理水平强化内部管理,引进科学的管理手段,运用科学的管理方法,实现对中小企业的全程化动态管理,确保生产经营的正常运行。另外,要加强培训教育和引进人才,从而使中小企业有强大的发展后劲和创新能力。3.提高信息透明度健全中小企业财务管理制度,提高财务管理水平, 提高企业经营管理者的素质，强化他们的信息披露意识，加强法制法规学习，提高认识。使得担保机构和银行所需要的中小企业发展相关信息能够在财务数据中得到真实和准确地反映。由于缺乏主动与金融机构打交道的意愿,很多中小企业并不了解银行和担保公司所提供业务的具体要求,因此中小企业应当积极主动地和银行、担保公司进行联系和沟通。这就要求中小企业建立完善的企业财务制度，内控制度和监督机制，定期向银行提供全面，准确的财务信息。4.要强化信用观念,构筑良好的银企关系 一要遵循诚实信用、公平竞争的原则,依法开展生产经营活动,自觉接受工商行政策管理等有关部门的监督检查。二要依法建帐,确保会计资料真实完整。严格按照国家统一的会计制度规定进行会计核算,杜绝一切弄虚作假的行为。三要加强财务管理,建立财务预决算制度。严格限制无预算资金支出,最大限度减少资金占用,保证按期如数偿还贷款,树立在银行等金融机构中的良好信用形象。四要严格按照国家法律法规及时足额缴纳应缴税款,涉及外经贸业务的中小企业要严格遵守国家外汇管理和海关管理的法律、法规。有些中小企业缺乏长远眼光,为了减轻一时的债务负担,不还贷款本息,甚至逃债,严重损害了中小企业的信誉形象,破坏了银企关系,这就难以得到银行的长期资金支持,最终使中小企业受害。为此,中小企业必须强化信用意识,保全银行债权,尽量按时还本付息,有困难时与银行协商解决,建立良好的银企关系,为中小企业融资创造条件。5.建立灵活有效的组织制度中小企业组织制度的选择,可以是多样的、灵活的。从企业外部的组织形式来看,可以建立紧密的企业集团,也可以建立松散的以专业化协作为中心的合作生产制度。围绕着一种或多种产品,以大中型企业为中心,以众多的中小企业为卫星,建立中心卫星制度;也可以以营销企业为龙头,以制造企业为基础,建立生产经营一体化企业集团。6.选择融资的战略在经济危机的全球化影响下,中小企业要学会自救,不能一味的依靠别人的帮助,要从自身出发,选择适合自身的方法和道路,来获得银行的贷款。总之,解决中小企业融资难问题,需要政府、金融机构以及中小企业自身等各方面的共同 努力。否则中小企业的发展依然会受到资金短缺这一“瓶颈”的制约,就不能为社会主义市场经济的发展贡献更大的力量。参考文献1.陈红花，“中国中小型民营企业的融资对策”,《审计与理财》,2009 年 11 月。2.赵尚梅，《中小企业融资问题研究》，北京，知识产权出版社,2007 年 2 月。3.陈乃醒，“中国中小企业发展报告(2008-2009):中小企业的发展困境与应对策略”，《现代乡镇》，2009 年 11 期。4.夏凡，“对我国中小企业融资问题的认识”，《审计与理财》，2007 年 10 月。5.闫红莲，“中小企业信用担保体系的制度成本分析”，《会计师》，2008 年 6 月。6.关瑞娣，“破解中小企业融资难”，《西部论丛》 ，2009 年 10 月。7.吴群，“全球危机下中小企业发展环境探讨”，《南京政治学院学报》 , 2008 年 6月。8.郭星溪，“中小企业融资困境与对策探讨”，《经济与管理研究》，2009 年 8 月。9.孙潇，“基于我国商业银行对小企业金融服务问题的研究”，《改革与开放》2008 年 12 月。10. 王瑞兰，“关于解决中小企业融资难问题的思考”，《商场现代化》，2009 年 31 期。11.赵敏，“中小企业信用担保体系建设研究— 以河北省为例”，《内蒙古财经学院学报》， 2009 年 5 月。12.梁柱，“中小企业融资问题研究”，《特区经济》，2007 年 10 月。 目 录一、 背景介绍.......... ......................................................................... 1二、调查情况分析.......... .......................................................................1（一）外部环境和国家政策.......................................................................................................1（二）银行制度和政策...............................................................................................................2（三）、中小企业本身状况.......................................................................................................3三、调查结论及建议.......... ..................................................................... 4（一）、政府应采取的对策措施...............................................................................................4（二）、金融部门应采取的对策措施.......................................................................................5（三）、中小企业自身应采取的对策措施...............................................................................5参考文献.......... .................................................................................. 7 关于我国中小企业融资问题的调查报告 一、背景介绍改革开放以来，我国中小企业发展很快，在整个国民经济中发挥着越来越重要的作用。全国人大常委会副委员长、民建中央主席陈昌智 10 年 9 月 26 日在中国（陕西）非公有制经济发展论坛表示，目前中国的中小企业已逾 1 亿户，占中国企业总数 99%，创造的最终产品和服务产值约占国内生产总值 60%，上缴税收接近国家税收总额 50%，集中了 75%以上的城镇就业岗位，中小企业已成为推动我国国民经济的重要力量。在我国，随着经济市场化的不断推进，多种所有制形式的中小企业快速发展，己经成为推动国民经济发展的生力军和缓解就业压力、维护社会长治久安的重要途径。但是，我国中小企业普遍融资困难，融资环境不理想。目前，融资难已成为中小企业发展的瓶颈。如不给予中小企业公平的发展机会，并为其创造畅通的融资渠道，必定会压缩中小企业的发展空间，其对国民经济的贡献也会降低，还会产生一定的社会问题。目前，我国政府已经对中小企业融资难的问题给予了高度重视，并出台了一些政策措施来帮助中小企业，但由于各种原因，成效不大。另外，从世界范围来看 ，随着经济全球化和世界经济虚拟化，中国企业的发展也将逐步由资本的内部积累向扩张方式多元化转移，资本经营正成为企业改善生存状况，加速发展的重要手段。这些年我国在经济转型期土地、劳动力、资本、技术等各种生产要素市场化进程中，资本要素市场化相对滞后 。 因此，如何解决资本的合理流动和优化配置已成为经济发展中的突出问题。 因此，对中小企业融资问题开展深入、系统的研究，对推动我国经济发展和活跃经济理论研究，如何根据我国经济发展的特点改善中小企业融资环境，如何将发达国家和地区中小企业融资的优秀经验本土化都是一个急待解决的问题。所以，本文拟从我国中小企业融资的现实困境出发，通过调查对中小企业融资问题进一步深入研究，并剖析其成因。借鉴国际上缓解中小企业融资难题的实践经验，探索如何拓展融资渠道，化解中小企业融资瓶颈的对策 ，并尝试提出解决办法。本次调研选取了辽宁省的部分中小企业和金融机构作为调查样本，累计发放问卷 600份，回收有效问卷 523 份，其中中小企业共计 418 份，金融机构共计 105 份。调研采取抽样问卷调查、调研座谈等形式，获取了目前中小企业融资情况的第一手资料。另外，我们还组织了多次座谈会，和调查员们交流了调研中遇到的一些问题。从整体上看，调研结果基本上和实际情况吻合。二、调查情况分析（一）外部环境和国家政策1．政府职能缺位中小企业融资难的问题是一个普遍性问题,尤其是当前商业银行纷纷上市,以防范信贷风险为核心的公司制度性约束刚性日益增强,而政府财政的投资职能逐步大型化。小范围化转变,在此环境下,中小企业特别是一些创业型的风险相对较高的高科技型企业很难从这两大主体上得到具体的支持,而政府相关政策上的支持也往往无法落实到金融机构的商业运作平台 上。 2．融资渠道相对单一中小企业的间接融资主要依靠国有银行的贷款, 尽管我国目前从数量上说已经拥有一批中小金融机构, 但它们由于定位问题(不愿把中小企业作为目标市场, 盲目和大银行竞争大企业客户) 、经营管理机制问题、中小金融机构监管机制不健全等问题, 而使其为中小企业提供贷款的比例比较小。另外, 近年来我国金融服务业的整合缩小了这一本来就不大的比例。许多原先以中小企业为主要贷款对象的金融机构在整合中被撤消或合并, 机构数量减少, 使得对中小企业的贷款投放量也相应下降。如我国的城市信用合作社, 其设立初衷就是为满足中小型企业、私营经济和居民个人对小额信贷的需求, 但自从刮起的合并风后, 城市信用社纷纷并成合作银行和地方商业银行后, 其服务对象发生了改变, 使得以前一些小额信贷资金需求者失去了正常的资金供给渠道。本次调查统计数据表明，目前，中小企业获得资金的来源，65.7％依靠各类商业银行的贷款，33.3％来自权益性投资，其他占 16.4％。这反映了政府对中小企业扶持的力度还不够。调查报告中我们发现，银行和中小企业对“本地金融机构是否能满足本地企业的资金需求”这个问题的答案完全一致。从金融机构角度来看，选择“不能满足”选项的占总体的 65%；从企业角度来看，认为自己基本可以从本地金融机构获得所需贷款的仅占总数的 28%。在问及去年是否成功地从银行等金融机构获得贷款时，有 46%的企业选择了“否”。在向企业调查由金融机构提供的贷款占所需资金的大概比例时，66%的调查对象认为这一比例小于 50%。在被调查的企业中，51.6％认为获得银行贷 款的难度比以前更大，融资环境有恶化的趋势，同时中小企业又很难通过证券市场进行融资 ，于是融资渠道就变得更为狭窄。国家应加大政策扶持力度，并从多方面寻求治本良策。3．国家对银行利率和收费的规定不合理根据中小企业贷款的高成本和高风险特点,金融机构对其贷款收取较高的利息或收费是正常的, 一般比大企业要高一个百分点左右。然而我国中央银行目前对利率和收费的规定都不利于金融机构向中小企业贷款。中国中央银行对商业银行的贷款规定了基准的贷款利率,而且实际贷款利率只能在较小范围内上浮或下浮, 此外, 金融机构不准许对其提供的不同服务和产品收取不同的费用, 不能通过收取审查费和贷款承诺费等方式增加对企业信贷的收人。这会挫伤金融机构调查和收集中小企业信息的积极性, 对高风险有高收益信条的打破, 从而影响对中小企业的贷款。（二）银行制度和政策1．社会信用制度不健全目前, 我国还没有完善的信用担保、信用评估、信用评级和风险控制机制, 导致银行没有办法对要求贷款的中小企业做出科学、全面的信用评估, 当然也就不敢盲目的为中小企业提供贷款。调查过程中我们发现“所有制歧视”已经不是中小企业贷款申请被拒的主要原因 ，金融机构在发放贷款时，更加看重担保、抵押、财务透明度、企业经营状况等实际问题。银行在收集和处理中小企业信息方面也存在着规模不经济问题, 加上中小企业一般不愿意向外界披露企业信息, 致使双方信息不对称状况更加严重, 银行的“逆向选择”在所难免。即对失败的企业提供了信贷资金出现问题后, 就拒绝给有困难但能成功的企业提供资金。而“逆 向选择”会导致企业“道德风险”加大。即企业存在不按照与银行签署的协议或自己对银行的承诺使用资金, 或在有能力偿还银行信贷的情况下不偿还银行债务的风险。这些问题的存在和中小企业自身信用能力不足, 使得银行对中小企业的贷款显得异常小心谨慎。为了降低风险, 银行通常要求中小企业在申请贷款时提供十足的担保。2．抵押担保难从理论上说，有多种资产可作为贷款的抵押品，如土地、建筑物、机器设备、存货、应收账款等。但在我国银行偏好以房地产为抵押，一方面是因为资产交易市场不够发达，另一方面是因为银行缺乏对其他资产如存货、应收账款的定价能力。金融机构对中小企业贷款限制多，审批更严格在“本金融机构最常用贷款方式”一项，有 80%的金融机构选择“抵押贷款”这一项，其他贷款方式远未成为主流。本次调查显示, 中小企业因无法落实担保而拒贷的比例高达 23.8%, 因无法落实抵押而发生的拒贷比例高达 32.3%, 二者合计总拒贷率高达 56.1%。总的来讲我国中小企业通过抵押来获得贷款是相当困难的。 3．严格的贷款条件为降低银行业的不良资产，商业银行普遍制定了严格的贷款发放程序和条件①。而且，一些基层行由于缺乏相应的技术手段，简单地采取以抵押担保为主的信贷配给手段，中小企业由于无适合的抵押品，往往难以获得银行贷款。即使银行愿意贷款给中小企业, 在贷款方式的控制上也比较严格。一是对信用贷款方式, 银行控制非常严格, 一般仅限于信用级别比较高的企业, 对此中小企业往往很难达到。二是对于保证贷款方式, 一般需要有实力且被银